The Motley Fool
Veröffentlicht am 29.04.2023 10:30
Aktualisiert 29.04.2023 11:35
Dividendenaktien: Dies ist mein Liebling aus dem Industriesegment
Gerade in der Industriebranche gibt es eine Vielzahl von Unternehmen, die ihre Aktionäre mit stetig steigenden Dividenden am Geschäftserfolg teilhaben lassen. Das oft verlässliche, breit aufgestellte Geschäft macht es möglich. Entsprechend sind Aktien wie 3M (NYSE:MMM) oder Stanley Black & Decker beliebt bei Dividendenanlegern. Sie zählen zu dem elitären Kreis der Dividendenkönige, schnitten in den letzten Jahren aufgrund einer wenig erfreulichen operativen Geschäftsentwicklung jedoch schlecht ab. Bei meiner Lieblings-Dividendenaktie aus dem Industriebereich ist das Gegenteil der Fall.
h2 Vorstellung von Illinois Tool Works (NYSE:ITW)/h2 Obwohl der US-Industriekonzern Illinois Tool Works (WKN: 861219) mittlerweile eine höhere Marktkapitalisierung als 3M hat und ebenfalls ein Dividendenkönig ist, fliegt er unter dem Radar vieler Dividendenanleger. Das Unternehmen aus einem Vorort von Chicago verfügt über 19.200 Patente und ein extrem breites Produktspektrum, welches unter verschiedenen Marken weltweit vertrieben wird. Dieses reicht von Messgeräten über Zulieferteile für die Automobilindustrie, Küchengeräte, Industrieklebstoffe, Schweißzubehör bis hin zu Befestigungslösungen für die Bauindustrie.h2 Starke Geschäftsentwicklung/h2 Mit dieser breiten Aufstellung ist der Konzern langfristig sehr gut gefahren. Getrieben von einer stetigen Weiterentwicklung der Produkte sowie von cleveren Übernahmen stiegen Umsätze und vor allem die Gewinne langfristig an. Besonders beeindruckend finde ich die hohe operative Gewinnmarge von 23,8 % im letzten Geschäftsjahr. Diese zeigt, dass sich das Unternehmen erfolgreich von der Konkurrenz abgrenzen kann.2014 | 2015 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | |
Operativer Umsatz (Mrd.) | 14,5 | 13,4 | 13,6 | 14,3 | 14,8 | 14,1 | 12,6 | 14,4 | 15,9 |
Gewinn je Aktie | 4,70 | 5,16 | 5,73 | 4,9 | 7,65 | 7,78 | 6,66 | 8,55 | 9,8 |
Dividende je Aktie | 1,81 | 2,07 | 2,4 | 2,86 | 3,56 | 4,14 | 4,42 | 4,72 | 5,06 |
Der Gewinn je Aktie stieg in den letzten zehn Jahren im Durchschnitt um 12 % pro Jahr, die Dividende um 13 % jährlich. Doch kann sich diese tolle Entwicklung auch in der Zukunft fortsetzen?
Daher erwartet der Konzern eine durchschnittliche jährliche Steigerung des Gewinns je Aktie von 9 bis 10 %. Diese setzt sich aus Umsatzsteigerungen von 4 bis 5 % pro Jahr, einer kontinuierlichen Margenverbesserung sowie Übernahmen oder Aktienrückkäufen zusammen. Als Aktionäre erhalten wir zusätzlich noch die Dividende (aktuelle Dividendenrendite: 2,2 %). Alles in allem kann man also mit rund 12 % jährlicher Rendite rechnen – wenn die Vorhersagen des Managements eintreffen.
h2 Mein Fazit zu dieser Dividendenaktie/h2 Ich bin zuversichtlich, dass das Management seine Ziele erreichen kann. Das Unternehmen hat sich vor zehn Jahren bereits ähnliche Vorgaben gesetzt und diese bisher erreicht. Ich empfinde den Konzern als sehr gut geführt und sehe das Unternehmen in seinen unzähligen Nischen weiterhin sehr gut positioniert. Entsprechend sollte sich auch die Historie der kontinuierlichen Dividendensteigerungen seit 52 Jahren fortsetzen. Auch die Verschuldung von 7,8 Mrd. US-Dollar (entspricht 1,8 des EBITDA) ist in meinen Augen kein Anlass zur Sorge.Alles in allem ist Illinois Tool Works meiner Meinung nach eine tolle Dividendenaktie. Für einen Einstieg ist die Bewertung mit einem KGV von 25 zwar nicht günstig, so richtig teuer ist sie gemessen an dem prognostizierten Gewinnwachstum jedoch auch nicht.
Der Artikel Dividendenaktien: Dies ist mein Liebling aus dem Industriesegment ist zuerst erschienen auf Aktienwelt360.
Hendrik Vanheiden besitzt Aktien von Illinois Tool Works. Aktienwelt360 empfiehlt keine der genannten Aktien.
Aktienwelt360 2023
Dieser Artikel erschien zuerst auf The Motley Fool
Geschrieben von: The Motley Fool
Der Handel mit Finanzinstrumenten und/oder Kryptowährungen birgt hohe Risiken. Sie können Ihren Kapitaleinsatz vollständig oder teilweise verlieren. Die Kurse von Kryptowährungen sind extrem volatil und können von externen Faktoren wie finanziellen, regulatorischen oder politischen Ereignissen beeinflusst werden. Der Handel auf Margin erhöht das finanzielle Risiko.
Stellen Sie unbedingt sicher, dass Sie die mit dem Handel der Finanzinstrumente und/oder Kryptowährungen verbundenen Risiken vollständig verstanden haben und lassen Sie sich gegebenenfalls von einer unabhängigen und sachkundigen Person oder Institution beraten, bevor Sie den Handel aufnehmen.
Fusion Media möchte Sie daran erinnern, dass die auf dieser Internetseite enthaltenen Kurse/Daten nicht unbedingt in Realtime oder genau sind. Alle Daten und Kurse werden nicht notwendigerweise von Börsen, sondern von Market-Makern bereitgestellt, so dass die Kurse möglicherweise nicht genau sind und vom tatsächlichen Marktpreis abweichen können, was bedeutet, dass die Kurse indikativ und nicht für Handelszwecke geeignet sind. Fusion Media und andere Datenanbieter übernehmen daher keine Verantwortung für etwaige Handelsverluste, die Ihnen durch die Verwendung dieser Daten entstehen könnten.
Es ist verboten, die auf dieser Website enthaltenen Daten ohne die vorherige schriftliche Zustimmung von Fusion Media und/oder des Datenanbieters zu verwenden, zu speichern, zu reproduzieren, anzuzeigen, zu ändern, zu übertragen oder zu verteilen. Alle Rechte am geistigen Eigentum sind den Anbietern und/oder der Börse vorbehalten, die auf dieser Website enthaltenen Daten bereitstellen.
Fusion Media kann von den Werbetreibenden, die sich auf der Website befinden, anhand Ihrer Interaktion mit den Werbeanzeigen oder Werbetreibenden vergütet werden.